în acest articol, vom acoperi modul de pregătire a unui buget în numerar. De obicei, numerar joacă un rol critic în fiecare afacere. Având suficient numerar permite o afacere pentru a optimiza funcționarea acestuia; mai ales ajută în activitățile de investiții. Pentru a ajuta o afacere să-și gestioneze numerarul atât pentru investiții, cât și pentru activități de finanțare, este nevoie de un buget adecvat de numerar. Deci, cum să pregătiți un buget în numerar?
înainte de a merge în detaliu, să trecem prin unele definiție de bază a bugetului de numerar.
ce este un buget de numerar?
bugetul de numerar este, de asemenea, cunoscut sub numele de prognoză de numerar. Este o declarație a intrărilor și ieșirilor de numerar planificate ale unei afaceri pentru o anumită perioadă. Sau pur și simplu, un buget de numerar arată încasările de numerar așteptate și cheltuielile de numerar în perioada bugetară a unei entități de afaceri. De obicei, bugetul de numerar este utilizat pentru a estima cerințele de numerar pe termen scurt pentru utilizări operaționale, precum și pentru a finanța orice decizii de investiții.
bugetul de numerar este de obicei pregătit să acopere o perioadă scurtă de timp; de obicei, în termen de un an, cu o defalcare lunară sau trimestrială. Cele mai multe frecvențe ale bugetului de numerar intern depinde de cât de sezonier este afacerea. Poziția mai sezonieră sau incertă a unei afaceri duce la o mai frecventă bugetul de numerar este pregătit.
pentru o firmă în care modelele fluxului de numerar sunt atât de sezoniere, bugetul de numerar va fi pregătit lunar. Acest lucru se datorează faptului că va ajuta o astfel de firmă să-și vadă poziția de numerar frecvent și planificată în avans pentru orice cerințe de finanțare sau nevoi pentru funcționarea sa.
scopul bugetului de numerar
scopul principal în pregătirea unui buget de numerar este de a cunoaște poziția de numerar la sfârșitul fiecărei luni sau trimestru. Acest lucru se datorează faptului că compania poate decide cu privire la orice finanțare necesară dacă există o lipsă de numerar și poate decide cu privire la oportunitățile de investiții atunci când compania are surplus de numerar.
atunci când o companie are deficit de numerar sau sub un sold minim de numerar, compania poate lua în considerare să încheie acorduri de finanțare. Acest lucru se întâmplă de obicei prin note plătibile sau obțineți facilitatea de descoperit de cont de la bancă.
alternativ, în cazul în care compania are excedent sau o mulțime de numerar, compania poate lua în considerare investițiile în orice valori mobiliare tranzacționabile pe termen scurt; de exemplu, acord de răscumpărare overnight sau certificat de depozit negociabil pe termen scurt (CDs).
cum se pregătește un buget în numerar?
pregătirea unui buget de numerar nu este o sarcină ușoară. Aceasta implică diverse considerații, inclusiv încorporarea datelor anterioare și o abordare orientată spre viitor. Există mai mulți pași pentru a pregăti un buget bun în numerar.
în secțiunea ulterioară de mai jos, vom ilustra modul de pregătire pas cu pas a unui buget de numerar.
acestea sunt după cum urmează:
Pasul 1 – Pregătiți proiecția chitanței de numerar
practic, punctul de plecare al pregătirii bugetului de numerar este de a face proiecțiile de primire a numerarului. Încasările de numerar includ toate intrările de numerar ale unei afaceri dintr-o anumită perioadă.
cele mai comune componente ale încasărilor în numerar sunt vânzările în numerar, colectarea vânzărilor de credite care provin din conturile sale de încasat și alte încasări în numerar.
mai jos este proiecția simplă a chitanței de numerar:
exemplu:
ABC Co își pregătește bugetul de numerar pentru ultimul trimestru al anului din octombrie până în decembrie 20X9. Vânzările efective ale ABC Co pentru August și septembrie 20X9 sunt de 150.000 USD, respectiv 350.000 USD. Compania și-a proiectat vânzările pentru octombrie, noiembrie și decembrie pentru 300.000 USD, 400.000 USD și, respectiv, 450.000 USD.
istoric, ABC Co are 20% din vânzările sale în numerar și 60% din vânzările sale de credit pot fi colectate după 1 lună, cu restul de 20% colectate după 2 luni. Pentru simplitate, ABC Co a ignorat datoria neperformantă în pregătirea bugetului de numerar.
din exemplul de mai sus, putem pregăti încasările de numerar proiectate în trei componente principale, după cum urmează:
- vânzări prognozate: aceste vânzări prognozate sunt utilizate pentru a furniza un ajutor pentru a calcula încasările de numerar proiectate pe conturile de încasat din experiența anterioară.
- vânzări în numerar: Vânzările de numerar aici reprezintă 20% din vânzările de numerar ale companiei.
- colectarea conturilor de încasat: acestea reprezintă colectarea conturilor sale de încasat ca urmare a vânzărilor de credite pentru fiecare lună pe baza istoricului trecut.
încasările de numerar prognozate vor fi prezentate după cum urmează:
întârziere de 1 lună: aceasta reprezintă încasările conturilor de încasat din vânzările anterioare de 1 lună. $ 90.000 colecții în septembrie reprezintă 60% din vânzările pentru luna August. Colecțiile de 210.000 USD în octombrie reprezintă vânzările de 350.000 USD pentru septembrie și așa mai departe.
întârziere 2 luni: aceasta reprezintă încasările conturilor de încasat anterioare 2 luni. 30 USD reprezintă colecțiile 20% din vânzările de 150.000 USD din August, în timp ce colecția de 70.000 USD reprezintă colecțiile de 350.000 USD din septembrie și așa mai departe.
alte încasări în numerar sunt de obicei încasările din dobânzi, dividende, provin din vânzările de instalații și echipamente de proprietate etc…
Pasul 2 – Pregătiți proiecția debursării în numerar
plățile în numerar se mai numesc plăți în numerar. Acestea includ toate ieșirile de numerar ale unei afaceri pentru o anumită perioadă. Mai jos sunt componentele comune ale plăților în numerar:
- achiziții în numerar
- plata conturilor de plătit
- chirie sau leasing plăți
- salarii și salarii
- plăți fiscale
- plăți de active fixe
- plăți de dobânzi
- plăți de dividende în numerar
- rambursări principale ale împrumuturilor
- plăți de răscumpărare sau retrageri de acțiuni
vă rugăm să rețineți că amortizarea și alte elemente fără numerar nu sunt incluse în bugetul de numerar. Astfel, în timpul pregătirii bugetului de numerar, vă rugăm să rețineți pentru a exclude aceste elemente.
exemplu:
în urma proiecției încasărilor de numerar, să continuăm cu plățile în numerar pentru ABC Co din octombrie până în decembrie 20X9. Din istoria trecută, achizițiile ABC Co reprezintă 70% din vânzări. Din punct de vedere istoric, 20% dintre acestea sunt plătite în numerar, 60% sunt plătite în luna următoare, iar restul de 20% este plătit în a doua lună a achizițiilor. Mai jos sunt celelalte plăți proiectate din octombrie până în decembrie 20X9:
- plățile chiriei sunt de 5.000 USD pe lună
- salarii și salarii: costul salariului fix pe an este de 96.000 USD sau 8.000 USD pe lună. Salariile sunt estimate la 10% din vânzările lunare.
- plăți fiscale: se estimează că taxele vor fi plătite în decembrie pentru 30.000 de dolari.
- active fixe: proiectul ABC Co va achiziționa mașini noi pentru 120.000 USD în noiembrie.
- plăți de dobânzi: plata dobânzii de 15.000 USD urmează să fie plătită în decembrie.
- rambursări principale ale împrumutului: ABC Co are un program de rambursare de 25.000 USD a principalului unui împrumut de la bancă în decembrie.
- plăți de dividende în numerar: ABC Co intenționează să plătească dividende acționarilor săi de 30.000 USD în octombrie.
- răscumpărări sau retrageri de acțiuni: nu există nicio răscumpărare sau retragere a acțiunilor preconizate din octombrie până în decembrie 20X9.
din informațiile de mai sus, putem pregăti proiecția plăților în numerar după cum urmează:
mai jos este rezumatul datelor prezentate în ilustrația de mai sus:
achiziții: datele privind achizițiile de mai sus provin din 70% din vânzările totale pe care le-am ilustrat în proiecția încasărilor de numerar de mai sus. De exemplu, $210,000 în octombrie a venit de la 70%*300,000 și așa mai departe.
achiziții în numerar: Achizițiile în numerar din ilustrația de mai sus provin din 20% din totalul achizițiilor din fiecare lună. De exemplu, $42,000 în luna octombrie de mai sus a venit de la 20%*210,000.
plățile AP: plățile conturilor de plătit sunt rezumate în două GAL-uri după cum urmează:
- lag 1 luna: aceasta reprezintă 60% de plată la achiziționarea de anterioare 1 lună. 63.000 USD în septembrie au provenit din 60% din achiziții în August (105.000*60%), în timp ce 147.000 USD au provenit din 60% din achiziții în septembrie și așa mai departe.
- a rămas 2 luni: Aceasta reprezintă ultima 20% de plată la achiziționarea de anterioare 2 luni. Din ilustrația de mai sus, 21.000 USD au provenit din 20% din achiziții în August (105.000*20%), în timp ce 49.000 USD au provenit din 20% din achiziții în septembrie (245.000*20%) și așa mai departe.
salarii și salarii: aceste sume au venit de la adăugarea de salariu fix de 8.000 $pe lună, cu 10% din vânzări pentru fiecare lună. De exemplu, $38,000 în octombrie a venit de la (8,000 + 10%*300,000) și așa mai departe.
Pasul 3-incorporează încasările în numerar și proiecțiile plăților în numerar
de la Pasul 1 și pasul 2 de mai sus, putem rezuma bugetul în numerar după cum urmează:
din ilustrația de mai sus, putem descrie pe scurt după cum urmează:
- început de numerar: presupunem că soldul de numerar început în octombrie este de 10.000 USD. Ulterior, soldul final al lunii octombrie devine soldul de început al lunii noiembrie și așa mai departe.
- soldul minim de numerar: Presupunem că soldul minim de numerar pentru ABC Co este stabilit la 20.000 USD în fiecare lună.
- finanțare totală necesară: aceasta este de obicei din notele plătibile. Dacă ABC Co nu are suficient sold de numerar final la sfârșitul fiecărei luni Peste soldul minim de numerar, atunci ABC Co va trebui să finanțeze prin note plătibile. În noiembrie, soldul de numerar final este negativ de 47.000 USD. Astfel, pentru a menține soldul minim de 20.000 USD, ABC Co va trebui să finanțeze prin note plătibile de 67.000 USD (47.000 USD sold negativ de numerar plus 20.000 USD sold minim de numerar).
- soldul de numerar în exces: soldul de numerar excesiv de 22.000 USD în octombrie, după contabilizarea soldului minim de numerar, poate fi investit în valorile mobiliare tranzacționabile.
limitarea bugetului de numerar
există mai multe limitări ale bugetului de numerar după cum urmează:
- implică estimări și ipoteze
bugetul de numerar implică o mulțime de estimări și ipoteze. Aceste estimări și ipoteze ar putea să nu fie corecte. De exemplu, ABC Co a estimat că 60% din vânzările de credite ar fi putut fi colectate în următoarele 1 lună, iar această estimare sau ipoteză a fost utilizată pe tot parcursul procesului bugetar de numerar. Acest lucru ar putea să nu fie în cazul colectării efective.
- posibilitatea de manipulare
bugetul de numerar este ușor de manipulat de către managerul responsabil pentru procesul de bugetare în numerar. Pentru a avea o poziție dorită în bugetul de numerar, managerul poate supraestima încasările de numerar așteptate prin creșterea vânzărilor proiectate și subestimarea cheltuielilor. Acest lucru se datorează faptului că managerul este recompensat de o performanță bună a bugetului de numerar.
- lipsa factorilor nefinanciari
la pregătirea bugetului de numerar și în caz de nevoie de finanțare, managerul ar estima costul facilității de finanțare pentru a lua în considerare bugetul de numerar. De obicei, dobânzi mai mici ar fi luate în considerare și contabilizate în bugetul de numerar de la o bancă. Cu toate acestea, acestea nu iau în considerare alți factori nefinanciari, cum ar fi o experiență mai bună a clienților sau multe alte beneficii ale încheierii unui acord de finanțare cu alte bănci.