i den här artikeln kommer vi att täcka hur man förbereder en kontantbudget. Vanligtvis spelar kontanter en viktig roll i varje företag. Att ha tillräckligt med pengar gör det möjligt för ett företag att optimera sin verksamhet. speciellt hjälper det i investeringsverksamheten. För att hjälpa ett företag att hantera sina pengar för både investeringar och finansieringsverksamhet behövs en ordentlig kontantbudget. Så hur man förbereder en kontant budget?
innan vi går i detalj, låt oss gå igenom en grundläggande definition av kontantbudget.
Vad är en Kontantbudget?
Kontantbudget är också känd som kontantprognoser. Det är en redogörelse för ett företags planerade kassaflöden och kassaflöden för en viss period. Eller helt enkelt visar en kontantbudget de förväntade kassaflödena och kontantutgifterna under budgetperioden för en affärsenhet. Vanligtvis används kontantbudgeten för att uppskatta de kortfristiga kontantkraven för operativ användning samt för att finansiera eventuella investeringsbeslut.
kontantbudgeten är vanligtvis beredd att täcka en kort tidsperiod; vanligtvis inom en årsperiod med en uppdelning till månadsvis eller kvartalsvis. Ju fler frekvenser av kontantbudget internt beror på hur säsongsbetonad verksamheten är. Den mer säsongsbetonade eller osäkra positionen för ett företag leder till en mer frekvent kontantbudgeten är förberedd.
för ett företag där kassaflödesmönstren är så säsongsbetonade kommer kontantbudgeten att utarbetas varje månad. Detta beror på att det kommer att hjälpa ett sådant företag att se sin kassa ofta och planeras framåt för eventuella finansieringskrav eller behov för dess verksamhet.
syftet med kontantbudgeten
det primära syftet med att förbereda en kontantbudget är att känna till kontantpositionen i slutet av varje månad eller kvartal. Detta beror på att företaget kan besluta om eventuell finansiering som behövs om det finns brist på kontanter och besluta om investeringsmöjligheter när företaget har överskott av kontanter.
när ett företag har brist på kontanter eller under ett lägsta kontantsaldo kan företaget överväga att ingå finansieringsarrangemang. Detta är vanligtvis genom sedlar som ska betalas eller få kassakrediten från banken.
alternativt, om företaget har överskott eller gott om kontanter, kan företaget överväga att investera i kortfristiga omsättbara värdepapper; till exempel återköpsavtal över natten eller kortfristigt förhandlingsbart depositionsbevis (CDs).
hur man förbereder en kontant Budget?
att förbereda en kontantbudget är inte en lätt uppgift. Det handlar om olika överväganden, inklusive införlivande av tidigare data och en framåtblickande strategi. Det finns flera steg för att förbereda en bra kontantbudget.
i det senare avsnittet nedan kommer vi att illustrera hur man förbereder en kontantbudget steg för steg.
dessa är följande:
Steg 1 – Förbered Kassakvittoprojektionen
i grund och botten är utgångspunkten för att förbereda kontantbudgeten att göra kassakvittoprojektionerna. Kontantinkomsterna inkluderar alla företagets kassaflöde under en viss period.
de vanligaste komponenterna i kontantinkomster är kontantförsäljning, insamling av kreditförsäljning som är från sina kundfordringar och andra kontantinkomster.
nedan är den enkla projektionen av kassakvitto:
exempel:
ABC Co förbereder sin kontantbudget för årets sista kvartal från oktober till December 20×9. ABC Co: s faktiska försäljning för augusti och September 20×9 är $150,000 respektive $350,000. Företaget har beräknat sin försäljning för oktober, November och December för $300,000, $400,000 respektive $450,000.
historiskt sett har ABC Co 20% av sin försäljning kontant och 60% av sin kreditförsäljning kan samlas in efter 1 månad med resterande 20% samlas in efter 2 månader. För enkelhetens skull har ABC Co ignorerat osäkra fordringar i sin kontant budget förberedelse.
från exemplet ovan kan vi förbereda de projicerade kassaflödena i tre huvudkomponenter enligt följande:
- prognostiserad försäljning: denna prognostiserade försäljning används för att ge ett stöd för att beräkna de beräknade kassaflödena på kundfordringarna från tidigare erfarenheter.
- kontantförsäljning: Kontantförsäljningen här representerar 20% av företagets kontantförsäljning.
- insamling av kundfordringar: dessa representerar insamlingen av sina kundfordringar till följd av kreditförsäljning för varje månad baserat på tidigare historia.
prognosen kassaflöden kommer att presenteras enligt nedan:
fördröjd 1 månad: Detta representerar samlingar av kundfordringar från försäljningen av föregående 1 månad. $ 90,000 samlingar i September representerar 60% av försäljningen för augusti. Samlingarna på $210,000 i oktober representerar försäljningen av $350,000 för September och så vidare.
Lagged 2 månad: Detta representerar samlingar av kundfordringar tidigare 2 månader. $30 representerar samlingarna 20% av $150,000-försäljningen i augusti medan samlingen av $70,000 representerar samlingarna av $350,000-försäljningen i September och så vidare.
Övriga kontantinkomster är vanligtvis kvitton från ränta, utdelning, fortsätt från försäljning av materiella anläggningstillgångar etc…
steg 2 – Förbered Kontantutbetalningsprojektionen
kontantutbetalningar kallas också kontantbetalningar. Dessa inkluderar alla kassaflöden av ett företag under en viss period. Nedan är de vanliga komponenterna i kontantutbetalningar:
- kontantinköp
- betalning av leverantörsskulder
- hyres-eller leasingbetalningar
- löner
- skattebetalningar
- anläggningstillgångar
- räntebetalningar
- kontantutdelning
- återbetalningar av lån
- återköp eller pensionering av aktier
observera att avskrivningar och andra icke-kontanta poster inte ingår i kontantbudgeten. Således, under utarbetandet av kontanter budget, kom ihåg att utesluta dessa poster.
exempel:
efter kassaflödesprognosen fortsätter vi med kontantutbetalningarna för ABC Co från oktober till December 20×9. Från tidigare historia representerar ABC Co: s inköp 70% av försäljningen. Historiskt betalas 20% av dessa kontant, 60% betalas den följande månaden och resterande 20% betalas under den andra månaden av inköpen. Nedan följer de andra betalningarna som beräknas från oktober till December 20X9:
- hyresbetalningar är $5,000 per månad
- löner och löner: den fasta lönekostnaden per år är $96,000 eller $8,000 per månad. Lönerna uppskattas till 10% av månadsförsäljningen.
- skattebetalningar: skatterna beräknas betalas i December för $30,000.
- anläggningstillgångar: ABC Co-projekt för att köpa nya maskiner för $120,000 i November.
- räntebetalningar: räntebetalningen på $15,000 beror på att betalas i December.
- återbetalningar av huvudlån: ABC Co har ett schema på $ 25,000 återbetalning av huvudmannen för ett lån från bank i December.
- kontantutdelning: ABC Co har plan att betala utdelning till sina aktieägare på $30,000 i oktober.
- återköp eller pensionering av lager: det finns ingen återköp eller pensionering av lager som förväntas från oktober till December 20×9.
från informationen ovan kan vi förbereda kontantutbetalningsprojektionen enligt nedan:
nedan är sammanfattningen av data som ges i illustrationen ovan:
Inköp: inköpsuppgifterna ovan kom från 70% av den totala försäljningen som vi illustrerade i kassaflödesprognosen ovan. Till exempel kom $210,000 i oktober från 70%*300,000 och så vidare.
kontantinköp: Kontantinköpen i illustrationen ovan kom från 20% av de totala inköpen varje månad. Till exempel kom $42,000 i oktober ovan från 20%*210,000.
betalningar av AP: betalningarna av leverantörsskulder sammanfattas i två lags enligt följande:
- fördröjd 1 månad: Detta representerar 60% av betalningen vid köp av tidigare 1 månad. $63,000 i September kom från 60% av inköp i augusti (105,000*60%) medan $147,000 kom från 60% av inköp i September och så vidare.
- släpat 2 månad: Detta representerar de senaste 20% av betalningen vid köp av tidigare 2 månader. Från illustrationen ovan kom $21,000 från 20% av inköp i augusti (105,000*20%) medan $49,000 kom från 20% av inköp i September (245,000*20%) och så vidare.
löner och löner: dessa belopp kom från tillägg av fast lön på $8,000 per månad med 10% av försäljningen för varje månad. Till exempel kom $38,000 i oktober från (8,000 + 10%*300,000) och så vidare.
steg 3-inkorporera kassaflöden och kontantutbetalningar prognoser
från steg 1 och steg 2 ovan kan vi sammanfatta kontantbudgeten enligt följande:
från illustrationen ovan kan vi kortfattat beskriva som följer:
- början cash: vi antar att början kontantsaldo i oktober är $10,000. Därefter blir slutbalansen i oktober början av November och så vidare.
- minsta kontantsaldo: Vi antar att minsta kontantsaldo för ABC Co är satt till $20,000 varje månad.
- obligatorisk total finansiering: detta är vanligtvis från noterna som ska betalas. Om ABC Co inte har tillräckligt med slutkontantsaldo i slutet av varje månad över det minsta kontantsaldot, kommer ABC Co att behöva finansiera genom sedlar som ska betalas. I November är slutkontantsaldot negativt på $ 47,000 . För att upprätthålla lägsta saldo på $20,000, ska ABC Co behöva finansiera genom sedlar som ska betalas på $67,000 ($47,000 negativ kontantbalans plus $20,000 av minsta kontantsaldo).
- överskott av kontantsaldo: det alltför stora kontantsaldot på $22,000 i oktober efter redovisning av minsta kontantsaldo kan investeras i omsättbara värdepapper.
begränsning av Kontantbudget
det finns flera begränsningar av kontantbudget enligt följande:
- involvera uppskattningar och antaganden
Kontantbudget innebär många uppskattningar och antaganden. Dessa uppskattningar och antaganden kanske inte är korrekta. ABC Co uppskattade till exempel att 60% av kreditförsäljningen kunde ha samlats in under den följande 1-månaden och denna uppskattning eller antagande har använts under hela kontantbudgetprocessen. Detta kanske inte är fallet i själva samlingen.
- möjlighet till manipulation
Kontantbudget är lätt att manipuleras av chefen som ansvarar för kontantbudgeteringsprocessen. För att ha en önskad kontantbudgetposition kan chefen överskatta de förväntade kassaflödena genom att öka den beräknade försäljningen och underskatta kostnaderna. Detta beror på att chefen belönas med ett bra resultat av kontantbudget.
- brist på icke-finansiella faktorer
vid utarbetandet av kontantbudgeten och vid finansieringsbehov skulle chefen uppskatta kostnaden för finansieringsfaciliteten till faktor i kontantbudgeten. Vanligtvis skulle lägre ränta övervägas och redovisas i kontantbudgeten från en bank. De tar dock inte hänsyn till andra icke-finansiella faktorer som bättre kundupplevelse eller många andra fördelar med att ingå finansieringsavtal med andra banker.