Una dinamo de bicicleta funciona convirtiendo el movimiento mecánico de la rueda giratoria en movimiento eléctrico con el uso de un imán. La dinamo contiene un imán permanente enrollado con bobinas de alambre aislado. Cuando el imán gira, crea un campo magnético cambiante, que genera electricidad en el cable.
Una dinamo de bicicleta es un tipo de generador conectado a una bicicleta para producir electricidad para las luces de la bicicleta. La parte superior de la dinamo toca la llanta del neumático, que gira cuando la bicicleta comienza a moverse. Actualmente, el término dinamo se refiere a mecanismos que son capaces de producir corriente continua, como los pequeños dispositivos montados en bicicletas para generar energía para las luces.
Normalmente, una dinamo de bicicleta tiene uno o más imanes permanentes con bobinas de alambre girando dentro de sus polos. El dispositivo consta de una parte estacionaria llamada sator y una parte giratoria llamada armadura. Cuando la bobina gira en el campo magnético creado por los imanes, el flujo magnético comienza a cambiar a través de las bobinas, lo que resulta en un campo eléctrico que genera los portadores de carga a través del cable. Este proceso produce una corriente eléctrica. Los dinamos de bicicleta pequeños alcanzan una baja eficiencia en la conversión del movimiento mecánico en electricidad. Sin embargo, hay máquinas grandes, como ruedas hidráulicas, que alcanzan una alta eficiencia en condiciones ideales.