In questo tutorial, imparerai quali voci di conto economico devono essere collegate ai conti di bilancio come i crediti, le spese prepagate e le entrate differite.
Vedrai anche un esempio di come controllare il tuo lavoro, come dire quando hai collegato qualcosa in modo errato e cosa fare con più elementi pubblicitari “casuali”.
Indice:
2:23: La risposta approssimativa alla proiezione di voci di bilancio
5:43: Regole di Pollice per la Specifica Linea di Elementi
9:36: Esempio di Atlassian – Controllare il Vostro Lavoro
14:38: Come Gestire il “Casuale” Elementi di Riga
16:30: Riassunto e Riepilogo
La Ruvida Risposta a Proiettare le Voci di Bilancio
La ruvida risposta è: “Smettere di preoccuparsi di ciò che ogni singolo elemento deve essere collegata, e invece di preoccuparsi di variazione COMPLESSIVA capitale circolante % di variazione delle entrate.”
Questa domanda rappresenta un caso di affaccio sulla foresta per gli alberi – sì, il modo in cui si collegano i singoli elementi può fare la differenza, ma NON fa una differenza più grande rispetto al cambiamento complessivo del capitale circolante.
Ricordate che tutto ciò che le voci di bilancio come i crediti, le spese prepagate, Inventario, e le entrate differite davvero impatto è il flusso di cassa della società-fa spendere denaro come cresce, o fa guadagnare più denaro a seguito della crescita?
Se si capisce che l’elemento immagine più grande, sarete sulla buona strada per “ottenere” questo concetto.
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Regole empiriche per voci specifiche
Crediti: collegalo alle entrate.
Entrate differite: collegarle alle entrate.
Inventario: collegalo agli INGRANAGGI.
Conti da pagare, ratei e risconti: collegarli a COGS, o OpEx, o entrambi, a seconda della società.
“Altre” attività o passività: Tenere questi costante o collegarli alle entrate.
Elementi”casuali”: trova un elemento di conto economico corrispondente e collegalo lì o rendilo una percentuale delle entrate.
Esempio per Atlassian – Verifica del tuo lavoro
Per Atlassian, controlliamo tutti i numeri calcolando la variazione storica del capitale circolante e confrontando la variazione in WC come percentuale della variazione delle entrate con i numeri futuri lì.
Storicamente, la variazione media in WC come % della variazione delle entrate era di circa il 23%, e andando avanti è impostata su circa il 10-20%, quindi riteniamo che sia una stima ragionevole.
Se invece avessimo collegato a una voce errata, come il collegamento dei debiti commerciali alle entrate piuttosto che all’OpEx, sarebbe abbastanza evidente poiché il cambiamento in WC non seguirebbe una tendenza pulita.
Come gestire le voci “casuali”
Per le voci “casuali”, ad esempio le disposizioni di manutenzione sul bilancio di un’azienda, è sempre possibile cercare di abbinarle alle voci di conto economico pertinenti. Funziona in questo esempio per easyJet.
Se ciò non funziona, puoi semplicemente impostare questi elementi su una % delle entrate e semplificare l’intero processo.
Puoi controllare il tuo lavoro con lo stesso metodo: calcola la variazione di WC come percentuale della variazione delle entrate e verifica che segua una linea di tendenza relativamente pulita nel tempo.
Recap and Summary
Ogni volta che costruisci proiezioni a 3 statement, inizia sempre con l’OBIETTIVO FINALE-misurare l’impatto del flusso di cassa – in mente.
Contabilità clienti e ricavi differiti: collegarlo alle entrate. Inventario: collegalo agli INGRANAGGI. Conti da pagare, spese maturate e spese prepagate: collegarli a COGS, o OpEx, o entrambi, a seconda della società.
“Altre” attività o passività: mantenerle costanti o collegarle alle entrate.
Elementi” Casuali”: Trova una voce di conto economico corrispondente e collegale lì o rendile una percentuale delle entrate.
Per controllare il tuo lavoro, determina se l’azienda spende prima della sua crescita (la variazione in WC come % della variazione delle entrate sarà negativa), o se ottiene denaro extra come risultato della sua crescita (la variazione in WC come % della variazione delle entrate sarà positiva).